Axialys lève 2,2 millions d’euros

Boulogne-Billancourt, le 29 mai 2023

Les équipes In Extenso Finance ont accompagné la société technologique Axialys, dans son opération de levée de fonds.

Fondé en 1999 et basé en Ile de France Axialys est un opérateur télécom et un éditeur de logiciels de communication labélisé FrenchTech. La société édite une suite logicielle SaaS qui adresse tous les usages de la téléphonie en entreprise :

• Téléphonie professionnelle Centrex VoIP pour l’ensemble des collaborateurs
• Téléphonie call center pour équiper les centres de contacts
• Téléphonie pour votre force de vente

Les actionnaires souhaitaient réaliser une réorganisation capitalistique afin de ?

Axialys a réalisé cette levée de fonds de 2,2 millions d’euros auprès de NSM OBC et La Banque Postale. 

Atout Vert Développement cède ses activités du paysage au Groupe Pinson

Bordeaux, le 25 mai 2023

Les équipes In Extenso Finance ont conseillé la cession de 3 entités du Groupe Atout Vert Développement (Atout Vert, Alter EV et Jardins Pro) auprès du Groupe Pinson.

Né dans le Béarn (64) et dirigé par Stéphane Rey depuis 1996, Atout Vert est spécialisé dans l’entretien et la création d’espaces verts. Le groupe couvre aujourd’hui un large territoire grâce à son réseau de 5 agences situées dans le Sud-Ouest (Pyrénées Atlantique, Landes, Haute Garonne, Hautes-Pyrénées et Gironde) et se compose de trois entités distinctes : 
– Atout Vert pour l’entretien et la création d’espaces verts,
– Jardins pros pour les travaux d’entretien chez le particulier en défiscalisation,
– Alter EV, entreprise adaptée, pour des travaux d’entretien faisant intervenir majoritairement du personnel handicapé.

Le Groupe a un effectif de 90 personnes pour 7,4 M€ de chiffre d’affaires en 2022. Les 3 entités détiennent la certification MASE qui leur permet de répondre à des appels d’offres sur site Seveso. Les 3 entités s’adressent à un large panel de clients : collectivités, marchés publics, entreprises, industriels, syndics et particuliers et s’appuient sur un fort engagement RSE évalué par l’Afnor à un niveau exemplaire.

L’acquéreur, le Groupe Pinson fondé en 1896 et dont le siège est à Andilly (95) est spécialiste de l’aménagement et de l’entretien paysager. Le Groupe représente aujourd’hui un chiffre d’affaires de 123 M€ de CA pour 1300 salariés.

PINSON Paysage, qui a accueilli MBO & Co à son capital en 2019, souhaitait poursuivre sa croissance et complète donc son maillage territorial notamment dans le Béarn et les Landes avec l’acquisition de ces 3 entités du Groupe Atout Vert Développement.  

« La décision de vendre n’est jamais facile à prendre surtout lorsqu’on est fondateur de l’entreprise. Des conseils avisés et un bon accompagnement sont nécessaires tout au long du parcours, long et parsemé d’embuches… C’est aussi la garantie de succès tant pour le vendeur que l’acquéreur. Dans cette affaire j’ai été particulièrement bien épaulé par mes conseils et l’équipe d’In Extenso Finance »

déclare Stéphane Rey, dirigeant du Groupe Atout Vert Développement

« Nous avons été ravis d’accompagner Stéphane Rey dans le cadre de la cession de 3 de ses entités . Ce groupe, de qualité, construit de façon cohérente et pertinente saura s’intégrer parfaitement dans le périmètre du Groupe Pinson »

déclare Delphine Delage, Directrice chez In Extenso Finance

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• Société cible : Atout Vert Développement
• Conseil M&A / cédant : In Extenso Finance (Delphine Delage)
• Conseil juridique / cédant : Maitre Denis Daléas, cabinet DH Avocats Associés
• Expert-Comptable / cédant : Bernadette OZIOL , Groupe SULLY
• Acquéreur : Flore Participations
• Conseil juridique / acquéreur : Mermoz Avocats

A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

Pour en savoir plus, finance.inextenso.fr

La société Clémot rejoint le Groupe Poussin Propreté – SNEG

Angers, le 22 mai 2023

Les équipes In Extenso Finance ont conseillé avec succès la cession de l’entreprise Clémot auprès du Groupe Poussin Propreté – SNEG.

Fondée en 1975, l’entreprise CLÉMOT est reconnue et spécialisée dans le secteur de l’hygiène. Localisée dans les Pays-de-la-Loire l’entreprise dispose de deux agences à Cholet (49) et Fontenay-le-Comte (85). Dirigée par Emmanuel Lavaud depuis sa reprise en 2011, CLÉMOT réalise plus de 2.2 M€ de chiffre d’affaires et s’organise en deux sociétés distinctes depuis 1993 :

• CLÉMOT ENVIRONNEMENT spécialisée dans la maitrise des nuisibles : dératisation, désinfection, désinsectisation.
• CLÉMOT PROPRETÉ spécialisée dans le secteur du nettoyage : mise en propreté, nettoyage de sols, vitrerie, etc.

Dans la continuité de sa stratégie de développement, le Groupe Poussin Propreté (SNEG) vient renforcer sa présence en Pays-de-la-Loire avec l’acquisition de Clémot.  Créé en 1992 et dirigé par Mathieu Poussin le Groupe est spécialisé dans le nettoyage industriel (nettoyage industriel, travaux spécifiques, dératisation notamment). Poussin Propreté est implanté dans le grand ouest de la France, avec un siège social au Mans (SNEG Le Mans) et une agence à Angers (SNEG Angers). Avec l’acquisition de Clémot, l’entité fait à ce jour partie des leaders régionaux indépendants.  

« Très heureux d’avoir transmis ces deux entreprises florissantes à Mathieu Poussin que j’encourage dans son développement. Les équipes d’In Extenso Finance m’ont accompagné dans les recherches d’acquéreurs et les négociations notamment, pour mener à bien cette transmission avec mes conseils historiques »

déclare Emmanuel Lavaud, dirigeant de la société Clémot

« Nous sommes très heureux d’avoir accompagné avec succès, Emmanuel Lavaud dans son projet de transmission : valorisation, préparation, recherche d’acquéreurs, négociations et pilotage de l’opération. Nous souhaitons à présent le meilleur à Mathieu Poussin dans la poursuite de son développement »

déclare Clément Pauly, Directeur chez In Extenso Finance

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• Sociétés cibles : SAS Clémot Environnement & SAS Clémot Propreté
• Cédant : Emmanuel Lavaud (DC Conseils)
• Expert-Comptable Cédant : Romain Parent, Nadine Bizon (In Extenso Cholet)
• Avocat Cédant : Isabelle Cornu (Fidal Nantes)
• Conseil M&A Cession : Clément Pauly, Franck Delalaire (In Extenso Finance)
• Acquéreur : Groupe Poussin Propreté – SNEG (Mathieu Poussin)
• Avocat acquéreur : Philippe Le Lavandier, Jean-Baptiste Marty (ACR)
• Conseil M&A Acquéreur : Blaise Lecomte, Benoit Le Gal (Access Finance)
• Financement : Florian Baudin (LCL)

A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

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Un nouveau duo de repreneurs pour la société Tôlerie Léger

Lille, le 12 mai 2023

Les équipes In Extenso Finance ont accompagné MECACTIFS dans l’acquisition de la société Tôlerie Léger.

Mathieu WILLOT et Olivier GIMBERT à la tête de plusieurs PME étaient en recherche de diversification. Dans une optique de développement, ils ont acquis Tôlerie Léger, société dotée d’un fort savoir-faire et d’un parc matériel de qualité.

Créée en 1990 par Patrick Léger, la société Tôlerie Léger est renommée sur le marché de la fabrication et conception de pièces & ouvrages en métal, dépannage et maintenance sur site. Elle s’adresse à une diversité de clients dans les domaines variés de la distribution spécialisée, du BTP, de l’industrie, des collectivités, etc.

Basée à Comines, en métropole lilloise, l’entreprise compte un atelier de 2000m², 12 salariés et réalise un chiffre d’affaires de 1,3 millions d’euros.

« Nous cherchions un projet industriel avec de la fabrication locale et une main d’œuvre qualifiée. Patrick Léger s’est entouré d’une équipe avec un haut niveau de compétences en chaudronnerie-tôlerie et notre objectif est de capitaliser sur ce savoir-faire tout en accroissant le volume d’activité. Nous allons nous développer autour de 2 axes : la réalisation de pièces et ouvrages sur-mesure ainsi qu’une offre de service de maintenance, dépannage et intervention sur site »

Déclarent Mathieu Willot et Olivier Gimbert, dirigeants de MECACTIFS

« Dynamiques, Mathieu et Olivier font partie des dirigeants d’entreprises de notre réseau motivés par des aventures entrepreneuriales complémentaires à leurs business. Nous avons rapidement pensé à leur présenter Patrick Léger que nous savions vendeur de sa société, ce qui a favorisé les échanges et les négociations. Tôlerie Léger a de nombreux atouts pour poursuivre son développement au cœur d’un secteur industriel régional que nous connaissons bien »

Ajoute Julien Ghesquières, Directeur de Mission chez In Extenso Finance

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• Société cible : Tôlerie Léger (Patrice Léger)
• Acquéreur : MECACTIFS (Mathieu Willot et Olivier Gimbert)
• Conseil M&A / acquéreur : In Extenso Finance (Julien Ghesquières)
• Conseil juridique / acquéreur : SmarTime avocat (Julie Vennarucci)
• Expert-comptable / cédant : Cabinet CECAD (Laurence Kedziora)
• Audit d’acquisition : ESPAIRH (Nathalie Debraeckelaer)

A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

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Régions & Transmission : 7ème édition – 2022 : Sur fond de stop-and-go psychologique, le marché des cessions-acquisitions a résisté !

Boulogne-Billancourt, le 09/05/2023

In Extenso Finance, leader dans l’accompagnement des entreprises pour leurs opérations de cession/transmission, d’acquisition et d’ingénierie financière, publie la septième édition de « Régions & Transmission : panorama des cessions et acquisitions de PME », en partenariat avec Epsilon Research.

Le Panorama 2023 couvre la totalité de l’année 2022 dans laquelle un échantillon significatif de 1 080 opérations a été analysé en détail ; opérations dont le montant s’établit sur la tranche de valorisation de 1 à 50 millions d’euros. Cette base de données, dont la couverture ne cesse de s’élargir, permet ainsi de décrypter l’évolution des opérations de cession-transmission de PME (opérations de cession majoritaire) région par région, secteur d’activité par secteur d’activité. 

A cette analyse s’ajoutent 12 focus régionaux qui détaillent :

• Le nombre de transactions
• Les tranches de valorisation
• Une sélection d’opérations significatives
• Les secteurs d’activité les plus représentés en nombre d’opérations
• Le profil des acquéreurs et des vendeurs
• La géographie des acquéreurs

Confronté à la hausse des taux d’intérêt, aux tensions inflationnistes et aux incertitudes liées à la guerre en Ukraine, le marché des cessions-acquisitions de PME a fait preuve d’une forte résilience en 2022. Enregistrant 1 080 opérations (contre 1 172 en 2021), l’activité du marché des cessions-acquisitions n’a reculé que de -8% par rapport à 2021, qui était une année exceptionnelle de rattrapage. Tiré par certains secteurs, le mouvement de financiarisation de l’économie ainsi que par le dynamisme de certaines régions, le marché des cessions-acquisitions devrait continuer, en 2023, à prouver sa solidité.

La Bretagne, la Normandie, les Hauts-de-France et l’Occitanie rattrapent l’axe Paris-Lyon, qui demeure largement en tête

Les régions Bretagne, Hauts-de-France, Normandie et Occitanie ont également su tirer leur épingle du jeu. Première région de France en production agroalimentaire et historiquement investie dans les secteurs des TMT, deux secteurs attisant la convoitise des acquéreurs, la Bretagne a vu ses opérations de cessions-acquisitions fortement progresser en 2022. De même, les Hauts-de-France (+10%) sont particulièrement dynamiques dans 3 secteurs qui connaissent une consolidation croissante : les TMT, les Services et le BTP. La Normandie, qui avait moins connu l’effet rebond en 2021, reprend en 2022 le chemin de la croissance en matière de cessions-acquisitions (+14%). La région Occitanie, en 3^e position derrière l’Ile-de-France et la région AURA, confirme sa montée en puissance, notamment grâce à sa transition réussie vers l’économie du digital. 

Les secteurs du BTP, des Transports et des TMT en tête de peloton

Le secteur des Transports est, quant à lui, soumis à une tendance lourde de consolidation progressive (+15% ; 43 opérations). Les moyennes et les grandes entreprises de ce secteur se développent au détriment des micro-entreprises, car l’activité à faible marge est soumise à une importante pression concurrentielle.

Le secteur des Technologies, Medias et Télécommunications (TMT) reste le plus actif et le plus prisé par les sociétés étrangères, avec un niveau élevé d’opérations qui se maintient en 2022 (332 opérations). Les sociétés d’édition de logiciel SaaS, qui présentent des perspectives de rendement élevées et prévisibles, sont les plus recherchées par les acquéreurs, tous secteurs confondus, et représentent à elles seules 16% des opérations de l’année.

Les secteurs Santé-Pharma, Agroalimentaire, Energie, Matières premières, Chimie et Distribution sont quant à eux, en retrait, par rapport à 2021.

Poursuite de la financiarisation de l’économie, stabilité de son internationalisation

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Contacts :

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Point méthodologique

1. Transactions étudiées

2. Données collectées

Les principales informations collectées sont les suivantes : 

• Transaction
  • Date d’annonce / de closing de la transaction
  • Type de transaction 
  • Structure de l’opération : Pourcentage acquis, prix si disponible, earn-out 

• Description de la cible, des acquéreurs, et des vendeurs
  • Siren (pour les sociétés françaises, afin de valider leur identité)  
  • Localisation (département du siège social pour les sociétés françaises)  
  • Description de l’activité  
  • Secteur(s) d’activité, à partir de la nomenclature développée par Epsilon (~400 secteurs / sous-secteurs)  
  • Actionnaire(s), permettant de distinguer une typologie des acteurs du deal : société / actionnaire privé (fondateur, management, famille) / fonds de capital-investissement  
  • Société privée ou cotée   

• Eléments financiers
  • Chiffre d’affaires et EBITDA de la cible  
  • Fourchette de Valeur d’Entreprise (VE), si le prix de la transaction n’a pas été retrouvé, calculée à partir du multiple médian du secteur d’activité de la cible, pour les deals des 5 dernières années dont la VE est comprise entre 1M€ et 50M€ (Source : base EMAT d’Epsilon)  

NB : L’activité M&A en valeur est calculée comme la somme des VE estimées (transaction par transaction) 

3. Traitement des données 

L’analyse des transactions nous a amené à sélectionner un panel en fonction de l’angle retenu. Les données retenues sont les suivantes : 

• Volume global de transactions  

L’ensemble du panel est retenu. Cela représente 1080 cessions concernant des PME dont la valorisation est comprise entre 1 et 50 M€, réalisées en France métropolitaine du 1 janvier au 31 décembre 2022.

• Dynamisme des transactions comparé au nombre de PME  

L’ensemble du panel est retenu. Pour mesurer le dynamisme des transactions, nous avons rapproché la part des transactions de la région sur la part des PME de la région. Cette information permet de présenter un indice de dynamisme des transactions. Cet indice n’est pas un taux de cession par région mais plutôt un indicateur de comparaison entre les régions. 

Ruchaud scelle son avenir

Les Achards, le 17 avril 2023

VALENTIN DELALANDE et RENAUD MONTIN reprennent l’entreprise RUCHAUD, maison familiale et vendéenne depuis 1896.

L’entreprise plus que centenaire RUCHAUD, sellier décorateur équipementier vendéen de renom est désormais dirigée par VALENTIN DELALANDE et RENAUD MONTIN, appuyés par deux investisseurs régionaux, OCEAN PARTICIPATIONS et PAYS DE LA LOIRE CROISSANCE.

VALENTIN DELALANDE et RENAUD MONTIN sont les nouveaux dirigeants de RUCHAUD, entreprise vendéenne de sellerie spécialisée dans la conception et fabrication de coussins et rideaux, aussi bien en extérieur qu’en intérieur. RUCHAUD dispose d’un large portefeuille de clients oeuvrant majoritairement dans le nautisme, mais aussi dans les secteurs de l’aménagement, de l’hôtellerie de plein air, de l’automobile et du médical.

L’activité est rachetée à CAROL et BRUNO RUCHAUD, la 4ème génération de cette entreprise familiale née en 1896, qui avaient eux-mêmes repris l’entreprise il y a 35 ans.
Les repreneurs sont appuyés par deux investisseurs régionaux, OCEAN PARTICIPATIONS et PAYS DE LA LOIRE CROISSANCE, qui détiennent à eux deux une participation minoritaire dans l’entreprise. Ils ont également obtenu le soutien de CREDIT MUTUEL OCEAN, CAISSE D’EPARGNE BRETAGNE PAYS DE LOIRE et BNP PARIBAS.

Fondée en 1896 par Edmond RUCHAUD, bourrelier à la Mothe-Achard en Vendée, l’entreprise a évolué au fil du temps en s’adaptant notamment aux progrès de l’automobile pour devenir avec la 2ème génération une sellerie. Sous l’impulsion de la 3ème génération représentée par Jacques Ruchaud, passionné de courses motonautiques, l’entreprise se spécialise dans les techniques de sellerie-garnissage. Au fil des décennies, RUCHAUD a suivi les évolutions technologiques en se dotant de machines performantes et spécialisées. Parallèlement, elle a su conserver un savoir-faire artisanal hérité de son passé : le cousu main, assurant un rendu et des finitions de très haute qualité.

125 ans plus tard, RUCHAUD se positionne comme un sellier décorateur équipementier reconnu et incontournable disposant d’un véritable savoir-faire et d’une maîtrise l’ensemble de la chaîne de valeur. L’entreprise compte une quarantaine de collaborateurs et s’appuie sur un site de production d’environ 4 000 m². Elle travaille aujourd’hui une large gamme de produits et a su se diversifier notamment dans différentes industries de loisirs auprès de marques de référence dans leur secteur.

VALENTIN DELALANDE et RENAUD MONTIN sont deux entrepreneurs de l’Ouest. Reprendre une entreprise du territoire avec une histoire, un savoir-faire reconnu et des valeurs fortes a toujours été au coeur de leur projet entrepreneurial. Valentin et Renaud forment un duo très complémentaire : Valentin est ingénieur de formation et a connu plusieurs expériences entrepreneuriales réussies ; Renaud est diplômé d’école de commerce et a oeuvré sur plusieurs missions de direction dans des entreprises familiales de renom de la région.

“ Nous sommes très fiers et honorés de reprendre cette belle maison familiale vendéenne. Nous remercions sincèrement Carol et Bruno Ruchaud de leur confiance dans cette transmission. Nous avons à coeur de poursuivre le développement de l’entreprise en France et à l’étranger tout en veillant à pérenniser sa culture familiale, son capital humain, son savoir-faire et son exigence de qualité pour toujours mieux répondre aux besoins de nos clients »

Souligne Renaud MONTIN, Associé-Dirigeant de la société

“ L’équipe Pays de la Loire Croissance est ravie d’accompagner le duo formé par Valentin et Renaud dans la reprise de cette entreprise vendéenne de renom disposant d’un savoir-faire historique et d’un réel potentiel de croissance. Au-delà du positionnement reconnu de l’entreprise dans son environnement, nous avons été convaincus par ce duo dynamique avec lequel nous partageons les mêmes valeurs et la même vision stratégique pour Ruchaud. Nous sommes enthousiastes à l’idée d’accompagner cette belle PME industrielle dans son développement, en particulier en matière de responsabilité sociale, un enjeu qui se trouve au coeur de la stratégie de l’entreprise ”

Ajoute Antoine PUGET, Directeur du fonds Pays de la Loire Croissance

“ Nous avons appris à connaître Valentin et Renaud depuis maintenant plus d’un an et partageons ensemble des valeurs communes. Aussi lorsque le projet de reprise de l’entreprise RUCHAUD, fleuron de la sellerie, s’est présenté, cela répondait totalement à l’ADN d’Océan Participations, à savoir : investir auprès d’hommes et de femmes dans les entreprises du territoire afin d’en pérenniser les emplois, les savoir-faire et les centres de décision ”

Complètent Pierrick CHARROT, Directeur du fonds Océan Participations et Virginie CHEVALIER, Chargée d’investissement sur la Vendée

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• Société cible : Société Ruchaud
• Conseil M&A / cédant : In Extenso Finance (Gilles LE CONTELLEC)
• Conseil juridique / cédant : Cabinet PBSV
• Acquéreurs : Renaud Montin et Valentin Delalande
• Conseil juridique / acquéreur : Périclès Avocats (Lisa VELUT et Claire SERVILLAT) – Becouze (Guillaume SABY et Bruno LONGUET) – ADEO Conseil & Finance (Natacha BREGEON et Mael GLEVAREC)
• Investisseurs : Océan Participations et Pays de la Loire Croissance

A propos de Ruchaud

RUCHAUD est une maison familiale et vendéenne depuis 1896. RUCHAUD est un sellier décorateur équipementier qui conçoit et fabrique coussins, banquettes, rideaux, en intérieur comme en extérieur. L’entreprise maîtrise l’ensemble de la chaîne de valeur et dispose d’un vrai savoir-faire historique reconnu depuis plus de 125 ans : le cousu main, combiné à l’utilisation d’outils industriels de pointe qui fait de l’entreprise un vrai artisan manufacturier. Elle est spécialisée dans le domaine des loisirs et travaille notamment pour les industries du nautisme, de l’aménagement, de l’hôtellerie de plein air, de l’automobile mais aussi du médical. RUCHAUD compte une quarantaine de collaborateurs et s’appuie sur un site de 4 000 m².
www.ruchaud.com

A propos de Pays de la Loire Croissance

Souscrit entre autres par la Région Pays de la Loire, Bpifrance, des banques régionales et des organisations professionnelles, Pays de la Loire Croissance 2 est un fonds de place majoritairement privé qui accompagne des PME et ETI disposant d’un établissement en région Pays de la Loire. Le fonds PLC 2 est géré par FRI Gestion, filiale du Groupe Siparex, premier groupe multirégional de capital investissement indépendant. Prioritairement axé sur l’industrie et les services à l’industrie, le fonds PLC 2 intervient, à hauteur de 0,5 M€ à 3M€, auprès d’entreprises réalisant généralement entre 5 M€ et 50 M€ de chiffre d’affaires afin de financer leur transformation et/ou leur accélération dans des étapes de développement, de transmission, et d’évolution de la gouvernance.
www.pdlcroissance.fr

A propos d’Océan Participations

Présent sur son territoire depuis plus de 30 ans, Océan Participations se positionne en véritable partenaire des PME/PMI de Charente-Maritime, Deux-Sèvres et Vendée. Proche de vous, Océan Participations connaît le tissu économique et local dans lequel votre entreprise évolue et a déjà accompagné plus de 250 entreprises. Le contexte financier n’est pas le seul facteur dans notre prise de décision. L’étude de votre histoire, de votre entreprise, de sa culture, des hommes qui la composent, de son environnement sont toujours pris en considération pour vous apporter la meilleure réponse. À la fois flexible et impliqué, Océan Participations intervient comme un « facilitateur » de vos projets de développement, transmission ou reclassement de capital. Nos interventions sur mesure ont pour objectif essentiel de pérenniser les entreprises de notre territoire en y maintenant les centres de décision. Grâce à l’appui du Crédit Mutuel Océan, Océan Participations met à votre disposition un réseau de relations de proximité pour vous informer des opportunités d’affaires présentes dans la région. Océan Participations est à l’écoute de vos attentes et s’investit pleinement à vos côtés dans un climat de confiance, sans ingérence dans la gestion de votre entreprise.
www.creditmutuel.fr/cmo/fr/groupe/ocean-participations.html

A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

In Extenso Finance se structure en Auvergne-Rhône-Alpes

Villeurbanne, le 2 mai 2023

Les équipes In Extenso Finance continuent de se structurer dans toutes les régions de France. L’équipe Auvergne-Rhône-Alpes, pilotée par Christophe Del Toso et Jessy-Laure Carol, poursuit son développement et intègre de nouveaux profils.   

Rami Hassoun rejoint l’équipe en tant que Directeur M&A. Après 7 ans d’entrepreneuriat et un master d’ingénierie financière, Rami a évolué ces 5 dernières années en qualité de Capital Investisseur au sein du Crédit Agricole Alpes Développement en région Auvergne-Rhône-Alpes où il a notamment accompagné des opérations de cession et de levée de fonds dans l’IT, l’énergie et l’industrie.

« En plus de sa connaissance fine de l’écosystème régional, Rami vient renforcer notre expertise dans la verticale « IT-Digital-Tech » et va continuer à développer notre présence dans le Rhône, l’Isère et la Drôme. » 

Déclare Christophe Del Toso, Associé et Directeur de la région Auvergne-Rhône-Alpes

Wilfried Botrel est Directeur M&A chez In Extenso Finance depuis janvier 2022. Il est dorénavant en charge des départements Savoie (73), Haute-Savoie (74) et Ain (01) avec une approche multisectorielle. Il continuera à apporter son expertise pointue sur tous les sujets ESN / ICT et éditeurs de Logiciels, pour la France entière. Diplômé d’un MSc en Gestion à l’ESC Rouen et d’un MBA Ingénierie financière de la Pace University à New York, Wilfried dispose de 15 ans d’expérience dans le secteur de la Finance et des TMT.

Jean-François Donikian (ECAM, 1984) rejoint les équipes en tant que Senior Advisor. Directeur adjoint de TECH 360 – Incubateur ECAM LaSalle Lyon et fondateur de l’ESN StarXpert (cédé à Axess Group en 2021 avec l’accompagnement de In Extenso Finance) il accompagnera les équipes et apportera ses compétences sectorielles, sa riche expérience de dirigeant et sa connaissance de l’écosystème local.

Joris Delas, nommé au poste de Manager M&A. Il a rejoint l’équipe lyonnaise d’In Extenso Finance en mai 2019 en tant qu’Analyste puis Associate en 2021. Joris Delas a récemment conseillé l’opération de cession de la société NBTP, spécialiste du BTP, auprès du groupe Comergy et l’acquisition de l’éditeur de logiciels Infodream par la société espagnole CT Ingénierie.

A ses côtés, Gaëtan Cochard (Associate) et Antoine Dombre (Analyste), en poste au sein de l’équipe depuis 2021.

Le dispositif Auvergne-Rhône-Alpes se complète Jean-Héritier (Senior Advisor spécialisé dans l’industrie) et Alain Wolff (Senior Advisor spécialisé dans l’IT).

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A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (255 bureaux en France, 5000 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

Pour en savoir plus, finance.inextenso.fr

Le Groupe APPRO AUTO acquiert la société RENTR

Boulogne, le 24 avril 2023

Les équipes In Extenso Finance ont accompagné le Groupe APPRO AUTO dans l’acquisition de la société RENTR.

Fondé en 2002, le Groupe APPRO AUTO est spécialisé dans la distribution de véhicules neufs et d’occasion à faible kilométrage à destination des professionnels de l’automobile.

Disposant d’un réseau à travers toute l’Europe auprès des constructeurs et des partenaires, le Groupe distribue via ses deux centres de Lyon et Bordeaux plus de 5 000 voitures par an, ce qui fait de lui l’un des principaux négociants indépendants en France.

Fort d’un chiffre d’affaires de 90 millions d’euros, le groupe a la volonté de se diversifier sur les métiers de la location de véhicules courte et moyenne durée à destination des professionnels. Dans le cadre de son développement stratégique, Pierre Guinault, le fondateur, a mandaté les équipes In Extenso Finance pour mener à bien sa politique de croissance externe.

C’est la société RENTR, basée en Essonne et spécialisée dans la location de véhicule moyenne durée depuis 2019, qui a retenu l’attention de APPRO AUTO.

« L’acquisition de RENTR s’inscrit parfaitement dans la stratégie de diversification des activités du groupe tout en lui permettant de renforcer son fort savoir-faire dans la distribution de véhicule en BtoB. »

déclare Pierre Guinault, Dirigeant de APPRO AUTO

« Le marché de la vente de véhicules BtoB et BtoC a été fortement impacté par la pandémie de COVID-19. Les fermetures de concessionnaires, les perturbations de la chaîne d’approvisionnement et les incertitudes économiques ont ralenti les ventes de voitures et les délais de livraisons. Cette crise à pousser certains acteurs à se lancer ou renforcer leur politique de croissance externe afin de diversifier leurs activités et sources d’approvisionnement pour stimuler leur croissance. »

Ajoute Nicolas Lissac, Manager chez In Extenso Finance

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• Société cible : RENTR (Emmanuel Rouget, Bruno Jan et Guillaume Manciaux)
• Acquéreur : Groupe APPRO AUTO (Pierre Guinault)
• Conseil M&A / acquéreur : In Extenso Finance (Nicolas Lissac)
• Conseil juridique / acquéreur :  Roussat & Associés (Clovis Roussat)
• Conseil M&A / cédant : Interactis (Olivier Genin)
• Conseil juridique / cédant : Next Step (Cédric Chaumet et Stéphane Bokobza)
• Audit d’acquisition : In Extenso (Edith Vannobel et Mickael Villard)

A propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires). Pour en savoir plus, finance.inextenso.fr

Ecomatelas rejoint le leader français du recyclage de matelas Recyc Matelas Europe

Montpellier, le 18 avril 2023

Weinberg Capital Partners et Bpifrance annoncent la prise de participation majoritaire par Recyc-Matelas Europe, acteur majeur du traitement et du recyclage des matelas en fin de vie, de Ecomatelas, pionnier de la literie reconditionnée made in France. Grâce à cette acquisition, Recyc-Matelas Europe devient un acteur essentiel de l’économie circulaire en France.

Créé en 2010 par Jérémy Settbon et Franck Berrebi et accompagné depuis 2021 par l’expertise Impact de Weinberg Capital Partners via son fonds WCP Impact Dev #1 ainsi que par l’expertise en économie circulaire de Bpifrance via son fonds France Investissement Énergie Environnement, Recyc-Matelas Europe démantèle les matelas et valorise les matières qui en sont issues afin de les réutiliser dans la fabrication d’autres produits. L’entreprise opère aujourd’hui à travers quatre sites en France et un site en Belgique, et a traité 26 000 tonnes de matelas en fin de vie, en 2022, grâce à sa ligne de production en majeure partie automatisée.

Fondé en 2017 par Jérémie Adjedj, Ecomatelas est le leader français des matelas éco-responsables reconditionnés, issus des fins de série de marques de literie ou des renouvellements de complexes hôteliers. Depuis sa création, Ecomatelas a offert une seconde vie à 40 000 matelas, évitant ainsi plus de 11 000 tonnes de CO2. En 2022, l’entreprise, qui utilise une technologie brevetée et certifiée par Bureau Veritas, a atteint un chiffre d’affaires de 1,5 million d’euros.

Partageant des valeurs écologiques et sociales communes, ce rapprochement entre Recyc-Matelas Europe et Ecomatelas répond aux attentes de la filière et notamment à celles de l’éco-organisme Ecomaison, spécialiste de la collecte et du recyclage de mobilier, qui promeut le réemploi comme mode premier de traitement des déchets et avec qui Recyc-Matelas Europe collabore depuis une dizaine d’années.

Cette opération permettra à Ecomatelas de professionnaliser davantage sa chaîne de production pour répondre à un plus grand nombre de commandes de consommateurs et de professionnels toujours plus soucieux d’utiliser des produits éco-responsables de qualité. Aux côtés de Recyc-Matelas Europe, Ecomatelas, ouvrira un site de production en région parisienne et un showroom dès 2024.
L’entreprise, agréée Entreprise Solidaire d’Utilité Sociale (ESUS), renforcera également son offre et ses gammes qui sont d’ores et déjà disponibles sur le site internet et accessible à la livraison dans toute la France, pour un prix moyen par matelas se situant entre 130 et 300 euros.

Les équipes de In Extenso Finance, spécialiste du conseil aux dirigeants et aux entreprises sur leurs opérations de haut de bilan, ont accompagné Ecomatelas dans leur rapprochement avec Recyc-Matelas Europe.

« Ce partenariat avec Ecomatelas nous offre une forte complémentarité stratégique. En effet, l’activité de Ecomatelas est alignée avec celle de Recyc-Matelas Europe et consiste à réutiliser des âmes de matelas de qualité, grâce au procédé d’hygiénisation développé par la société. Avec cette acquisition, Recyc-Matelas Europe devient un acteur 100 % intégré de l’économie circulaire, répondant ainsi aux attentes de nos partenaires, tel que Ecomaison, qui privilégient le réemploi. Nos équipes et celles de Ecomatelas oeuvrent désormais ensemble pour déployer une offre de literie écoresponsable, accessible et de grande qualité au plus grand nombre. »

déclare Jérémy Settbon, Fondateur et Président de Recyc-Matelas Europe

« Nous sommes ravis d’avoir accompagné Recyc-Matelas Europe dans l’acquisition de Ecomatelas. Nous sommes convaincus par la pertinence de cette association qui vise à créer un acteur totalement intégré et à développer de nouvelles solutions offrant une alternative à la fin de vie des matelas. Cet investissement s’inscrit totalement dans la stratégie de notre expertise Impact d’accompagnement actif de ses participations vers davantage de durabilité. »

ajoute Sacha Talmon, Directeur Associé, Co-Responsable de l’expertise Impact

« Nous sommes heureux d’avoir accompagné Recyc-Matelas Europe (RME) dans sa première opération de croissance externe auprès de Ecomatelas. Cette acquisition fait du Groupe RME le numéro 1 français du recyclage et du reconditionnement de matelas et un acteur de l’économie circulaire de premier plan. Cette acquisition s’inscrit totalement dans la stratégie d’investissement de notre fonds dédié à la transition énergétique. »

complète Alexis Mahieu, Directeur d’investissement Sénior chez Bpifrance

Dans un environnement dynamique et en croissance, Recyc-Matelas Europe a manifesté une réelle motivation dans le but de réaliser cette opération. C’est par un partage de valeurs communes et de complémentarités existantes que ces deux sociétés ont opéré un rapprochement stratégique. Cette acquisition donne un rayonnement national au Groupe, ce qui va lui permettre de s’affirmer comme un acteur qui compte dans le secteur de la literie reconditionnée, au coeur des enjeux écologiques d’aujourd’hui. »

déclarent Mathieu Dreno et Yoni Nizard-Bonnefond, Membres du Cabinet In Extenso Finance

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Société cible:
Ecomatelas (Jérémy Adjej, Stéphane Duponchel)
Acquéreurs :
Recyc-Matelas Europe : Jérémy Settbon
Weinberg Capital Partners : Sacha Talmon, Aude Wathier, Léa Malaterre
Bpifrance Investissement : Alexis Mahieu, Quentin Palvadeau
Cédants : Stéphane Duponchel, INCO Investissement
Conseils Investisseurs :
• Conseil Avocat Volt : Emmanuel Vergnaud, Iyad El-Boriny, Stéphane Letranchant, Massimo Berti
• Due diligence financière : Dafinity (Franck Laumon)
• Due diligence juridique, sociale et fiscale : VOLT Associés
Conseils Société :
• Cédant Avocat : Nurevia (Aurélie Pull)
• Banquier d’affaire : In Extenso (Mathieu Dreno, Yoni Nizard)
Dette :
• BRED : Banque Populaire (Yaël Kostas, Sarah Kuhn, Amélie Lamoureux)

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À propos de Weinberg Capital Partners
Créée en 2005, Weinberg Capital Partners est une société d’investissement indépendante active historiquement dans les métiers du capital transmission qui a élargi son champ d’intervention aux actifs immobiliers en 2008, et investit depuis 2015 au capital des PME/ETI françaises cotées en qualité d’actionnaire minoritaire avec une approche active, amicale et de long terme. En 2020, Weinberg Capital Partners a complété sa capacité d’intervention auprès des PME/ETI par une stratégie minoritaire axée sur les enjeux du développement durable, qui offre un accompagnement extra-financier dit d’impact, pour mieux préparer les entreprises aux défis environnementaux et sociétaux. En 2023, Weinberg Capital Partners a créé un nouveau fonds, Eiréné, dédié au développement des PME/ETI du secteur de la sécurité et de la défense. Avec 1,3 milliards d’euros d’actifs gérés, Weinberg Capital Partners est un acteur significatif du segment equity mid-market en France.
Weinberg Capital Partners est signataire des principes pour l’investissement responsable (PRI), membre de l’Initiative Climat International (iCI) et s’inscrit dans une démarche active d’investisseur responsable.
Weinberg Capital Partners soutient Télémaque, association pour l’égalité des chances dans l’éducation.

À propos de Bpifrance
Bpifrance finance les entreprises – à chaque étape de leur développement – en crédit, en garantie et en fonds propres. Bpifrance les accompagne dans leurs projets d’innovation et à l’international. Bpifrance assure aussi leur activité export à travers une large gamme de produits. Conseil, université, mise en réseau et programme d’accélération à destination des startups, des PME et des ETI font également partie de l’offre proposée aux entrepreneurs.
Grâce à Bpifrance et ses 50 implantations régionales, les entrepreneurs bénéficient d’un interlocuteur proche, unique et efficace pour les accompagner à faire face à leurs défis.

À propos de Recyc-Matelas Europe
Fondé en 2010 par Jérémy Settbon et Franck Berrebi, RecycMatelas Europe (RME) est la première entreprise de recyclage de matelas en Europe. Sous l’impulsion de Eco Mobilier qui a déployé l’ensemble de la filière de recyclage des déchets d’éléments d’ameublement en France, RME s’est rapidement imposé comme le leader français du recyclage de matelas. En 2022, RME a traité plus de 26 000 tonnes de matelas en fin de vie, réparties sur ses quatre sites de production français. RME ambitionne, à présent, d’intégrer toute la chaine de valeur de l’économie circulaire en développant des solutions permettant d’atteindre un taux de valorisation de 100 % dans les 24 prochains mois.

À propos d’In Extenso Finance

In Extenso Finance est un acteur de référence dans le conseil en stratégie et ingénierie financière et dans l’accompagnement et la conduite d’opérations de cession, acquisition, financement et Equity Capital Market pour les PME et leurs dirigeants. Reconnu comme un des leaders français du Small Market, In Extenso Finance accompagne les entreprises cotées et non cotées, de 1 à 100 millions d’euros de chiffre d’affaires et a réalisé plus de 1000 opérations de fusions et acquisitions.

In Extenso Finance est une entité du groupe In Extenso (250 bureaux en France, 5800 collaborateurs, 500 millions d’euros de chiffre d’affaires).

Une nouvelle route pour les Transports Lebrun

Nantes, le 13 avril 2023

Les équipes In Extenso Finance ont conseillé la cession des Transports Lebrun SAS auprès des Transports Garnier.

Situés à Saint-Mars-la-Jaille (44), les Transports Lebrun sont spécialisés dans le transport de fret de proximité (transport par bennes TP et bennes céréalières, et transport de marchandises industrielles par camion tautliner) dans la région des Pays de la Loire.

La société intervient principalement pour le secteur des Travaux Publics, mais également pour les coopératives agro-industrielles et les industriels locaux du secteur de la métallurgie. L’entreprise compte une quinzaine de chauffeurs pour 1,85 M€ de chiffre d’affaires en 2022.

L’acquéreur est le groupe familial breton Transports Garnier fondé en 1973 et dont le siège est situé à Loudéac (22). Le groupe opère dans les transports routiers, la logistique et le conditionnement à façon via ses différentes agences et filiales sur tout le territoire national. Le groupe représente aujourd’hui un chiffre d’affaires d’environ 180 millions d’euros pour 1400 collaborateurs.

Pour Nicolas Garnier, président des Transports Garnier : « Cette opportunité faisait sens tant au niveau du métier du transport par bennes – que le groupe réalise notamment au travers d’une de nos filiales en Ile de la France – qu’au niveau des synergies locales avec notre filiale GLT (Garnier Logistique et Transport) située également à Saint-Mars-la-Jaille et Ancenis et dirigée par Marc Castelot.

Avec l’acquisition des Transports Lebrun, le groupe Garnier poursuit son développement par croissance externe dans la région des Pays de la Loire.

« Une belle page se tourne pour Les Transports LEBRUN : ce sont quatre générations de la famille LEBRUN qui se sont, tour à tour, succédé et qui ont fait perdurer le sens des valeurs de la société : Travail, Esprit d’équipe et de famille, Respect. »

déclare Madame Lebrun, dirigeante des Transports LEBRUN

« C’est une étape importante que de transmettre son entreprise. Beaucoup de questions et sujets à prendre en compte. Nous souhaitions assurer au mieux le devenir de nos salariés qui nous font confiance. La procédure de cession ne s’improvise pas et c’est la raison pour laquelle nous avons sollicité In Extenso Finance pour nous accompagner dans la recherche de l’acquéreur adéquat et sécuriser les étapes du processus pour aboutir le plus sereinement possible à cette opération. C’était un travail d’équipe en parfaite collaboration avec notre conseil avocat et notre conseil comptable qui nous permet de confier l’avenir des Transports LEBRUN au Groupe GARNIER en toute confiance. »

ajoute-t-elle

« Nous sommes ravis d’avoir accompagné notre client dans la recherche de l’acquéreur idéal. Le secteur du transport est à l’écoute d’opportunités malgré le contexte actuel. Il y a des stratégies de maillage du territoire, de complémentarité métier/clients/services, de recherche d’économie d’échelle. Les entrepreneurs avancent. »

déclare Marylène Etienvre, Directrice chez In Extenso Finance

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• Société cible : Transports LEBRUN SAS
• Conseil M&A / cédant : In Extenso Finance (Marylène Etienvre)
• Conseil juridique / cédant : CIME Avocats Rennes (Aurore Laisné)
• Acquéreur : GLT (GARNIER LOGISTIQUE et TRANSPORT SAS)
• Conseil juridique / acquéreur : FIDAL St Brieuc (Raphaëlle Chaudourne)

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