Boulogne-Billancourt, le 20 décembre 2024

Les équipes de In Extenso Finance ont accompagné la cession de Spaycial à Enigmatic Smile, plateforme britannique de consolidation de fintech

Fondée en 2018, Spaycial est un éditeur de logiciels de cashback destiné aux centres commerciaux. Spaycial a su se positionner en tant qu’acteur innovant sur le marché du retail, permettant aux centres commerciaux d’optimiser l’expérience de leurs clients via des programmes de fidélité et de récompenses.

L’acquisition par Enigmatic Smile renforce la position de la plateforme en tant que leader dans la consolidation des services fintech, adressant une clientèle internationale de retailers dans plus de 11 pays et regroupant déjà plus de 40 sociétés. Grâce à cette acquisition, Enigmatic Smile espère développer de nouvelles synergies commerciales et proposer des services élargis aux clients existants tout en intégrant de nouveaux partenaires du secteur retail.

• Société cible : SPAYCIAL

• Cédants : SPAYCIAL
• Conseil M&A / cédants : In Extenso Finance (Bernard Cendrier, Antoine Vergniaud et Simon Bordet)

• Acquéreur : Enigmatic Smile

Boulogne-Billancourt, le 18 décembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné BIO-INOX dans son admission à la cotation sur Euronext Access, qui sera effective le 20 décembre prochain.

Angers, le 13 décembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné l’entreprise de nettoyage choletaise AS Net Service dans l’acquisition de LCP Nettoyage.

Fondée en 2007, AS NET SERVICE est implantée à Cholet, Clisson et Angers, et offre des services de nettoyage pour divers types de locaux professionnels, incluant les sites industriels, magasins et bureaux d’entreprises. L’entreprise se distingue également par son expertise dans les travaux de nettoyage spécifiques tels que le nettoyage de vitres en hauteur, de toitures, de façades et de panneaux photovoltaïques.

LCP Nettoyage, spécialisée dans le nettoyage industriel et emploie une vingtaine de salariés. Son dirigeant, Luc Peteul, a choisi de céder l’entreprise dans le cadre de son départ à la retraite

Cette acquisition permet à AS NET SERVICE de renforcer son maillage territorial et de consolider sa position sur le marché du nettoyage industriel en Maine-et-Loire.

• Société cible : LCP Nettoyage
• Acquéreurs : AS NET Service
• Conseil M&A / Acquéreur : In Extenso Finance (Clément Pauly)

Paris, le 9 décembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné la cession d’ADES TECHNOLOGIES, auprès d’IMF.

Le groupe IMF International, leader français de premier plan dans les solutions de contrôle et de régulation de pression pour des applications gazeuses et liquides en environnements critiques, franchit une nouvelle étape, avec l’acquisition de la société ADES Technologies. Cette société, fondée en 1948, est spécialisée dans l’étanchéité pneumatique et mécanique des fluides pour des secteurs exigeants tels que le Ferroviaire, le Nucléaire ou la Défense.

Moins de six mois après la sortie du groupe IMI et l’entrée au capital de Capital Export, IMF International réalise ainsi sa première acquisition stratégique. L’intégration d’ADES Technologies marque une avancée significative dans l’ambitieux projet de développement du groupe, élargissant son offre à de nouveaux marchés tels que le ferroviaire et le nucléaire et renforçant sa présence internationale. Le nouvel ensemble affiche désormais un chiffre d’affaires de près de 20 millions d’euros pour 70 collaborateurs.

L’acquisition d’ADES technologies s’inscrit dans une vision claire de croissance et d’innovation : elle permet à IMF International de diversifier son portefeuille client et d’enrichir son offre de produits en solutions basse et moyenne pression, en complément de ses expertises en haute pression. Cette complémentarité ouvre de nouvelles opportunités pour répondre aux besoins spécifiques des grands comptes, avec la capacité de proposer des solutions à haute valeur ajoutée technique conçues sur mesure.

Cette acquisition permet également à IMF International d’élargir ses secteurs d’activité, notamment dans le ferroviaire et le nucléaire, marchés historiques d’Ades Technologies, et de développer des synergies prometteuses sur l’Hydrogène et la Défense notamment.

En s’appuyant sur la dimension internationale d’ADES Technologies, qui réalise 52 % de son chiffre d’affaires à l’export, IMF International consolide en outre sa stratégie d’expansion à l’international avec le soutien de Capital Export. ADES technologies dispose déjà d’un réseau de distributeurs et de plusieurs filiales en Chine et aux USA, qui bénéficieront à l’ensemble du groupe.

« Cette première acquisition incarne parfaitement notre volonté de bâtir un groupe leader dans les solutions de régulation de pression pour des applications critiques. Combinés, les savoir-faire d’IMF et d’Ades Technologies vont permettre au groupe de répondre à davantage de problématiques spécifiques rencontrées par nos clients grands comptes dont les marchés (Défense, Nucléaire, Ferroviaire, Hydrogène) sont en croissance forte. Le potentiel du groupe, notamment à l’international, en ressort renforcé et offre de belles perspectives à l’ensemble de ses employés », souligne Charles-Antoine Eliard et Nhu Quynh Golder, respectivement Associé gérant et Directrice d’investissement chez Capital Export.

Intervenants :

• Acquéreur : Capital Export (Charles-Antoine Eliard, Nhu Quynh Golder) 
• Cédant : Patrick Lecomte ;
  
• Acquéreur Avocat Corporate : Ginestie Paley-Vincent (Yves Ardaillou, Fabienne Kerebel)
• Acquéreur DD Juridique, Fiscale, Sociale : Ginestie Paley-Vincent
• Acquéreur DD Financière : BM&A (Alexis Thura)
  
• Cédant Conseil Financier : In Extenso Finance (Jessy-Laure Carol, Christophe Del Toso, Antoine Dombre et Simon Bordet)
• Cédant VDD Financière : Arthaud & Associés
• Avocat Corporate : Ydes (Catherine Couriol et Fabien Fernandez)
  
• Dette : Banque Populaire Rive de Paris (Aude Gemayel, Farah Zekagh) ; Caisse d’Épargne Ile-de-France ; Caisse d’Épargne d’Auvergne et du Limousin

A propos de Capital Export 

Créé en 2010, Capital Export (Paris et Lyon) est un fonds d’investissement indépendant, dédié aux entreprises exportatrices en croissance. Capital Export accompagne des sociétés qui expriment des savoir-faire distinctifs, en leur apportant des capitaux (7 à 20 M€ par opération) pour engager ou accélérer leur expansion internationale, et des appuis opérationnels dans leur stratégie export (identification et financement d’acquisitions à l’étranger, recherche de partenaires commerciaux, correspondants locaux et experts dans le monde entier, recrutements, montage d’aides et de subventions internationales, etc.). Fort de 350 M€ sous gestion, Capital Export compte 15 entreprises en portefeuille. 

Pour plus de renseignements : www.capital-export.fr

Suivez également l’actualité de Capital Export sur LinkedIn 

Angers, le 4 décembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné la cession LINK ELEC, auprès du Groupe AGISCOM.

Fondée en 2012 par Jérôme Reignier, LINK ELEC s’est imposée comme un partenaire clé d’ENEDIS. L’entreprise est spécialisée dans l’installation des compteurs LINKY, leur maintenance, ainsi que les Petites Interventions Électriques.

Depuis son siège social à Angers et ses antennes à La Chaize-le-Vicomte (Vendée), Saint-Julien-de-l’Escap (Charente-Maritime) et Saran (Loiret), LINK ELEC opère sur trois grandes régions et gère quatre marchés d’appels d’offres : un en Pays de la Loire, un en Poitou-Charentes et deux en Centre-Val de Loire.

L’entreprise réalise un chiffre d’affaires de 2,7 millions d’euros et emploie environ 40 collaborateurs.

Le Groupe AGISCOM, dirigé par sa présidente Sylvie Salinié et basé à Paris, est spécialisé dans les télécommunications, la maintenance et les solutions de connectivité.

Avec plus de 100 collaborateurs répartis sur le territoire national, cette acquisition marque la première opération de croissance externe du groupe, qui se renforce ainsi dans le Grand Ouest tout en consolidant ses partenariats stratégiques avec ENEDIS et EDF.

• Société cible : LINK ELEC

• Cédants : LINK ELEC
• Conseil M&A / cédants : In Extenso Finance (Clément Pauly)
• Expert-Comptable cédants : In Extenso
• Acquéreur : AGISCOM Groupe

Christophe Del Toso et Yoann Melloul, nommés Directeur Généraux, animent un collectif de 6 associés.

Boulogne-Billancourt, le 25 novembre 2024

In Extenso Finance, société de conseil en cession, acquisition et financement des actionnaires et dirigeants de PME, organise l’évolution de sa gouvernance à un collectif d’associés : Marc Sabaté passe la main à Christophe Del Toso et Yoann Melloul qui sont nommés directeurs généraux ; ils animeront le comité de direction composé d’Alexandre Briand, Jessy-Laure Carol, Bernard Cendrier et Guillaume Hoppenot, déjà associés. La présidence sera assurée, en remplacement de Christophe Estivin, par Antoine de Riedmatten, président du directoire du groupe In Extenso.

Cette transmission avait été initiée depuis deux ans, permettant d’associer ces six Directeurs à l’organisation des équipes et au déploiement de la stratégie d’In Extenso Finance. Dans ce cadre, Marc Sabaté accompagnera cette transmission en tant que Senior Business Advisor.

In Extenso Finance s’est hissé en 10 ans à une position de leader sur le marché du conseil M&A small cap. Structuré en pôles régionaux, l’équipe de 40 professionnels, issue d’horizons divers (conseil, banque, industrie) apporte un conseil personnalisé et de proximité dans tous les projets de développement des entreprises : acquisition, cessions, financement et levées de fonds.

Fort de cet esprit résolument entrepreneurial, In Extenso Finance a su s’imposer au fil des années comme un intervenant majeur sur ses marchés, régulièrement classé en pole position des classements de M&A (small cap) avec plus de 1 000 opérations menées depuis sa création (environ une soixantaine par an). Fort de ce leadership, In Extenso Finance publie depuis 8 ans son Panorama Régions & Transmission décryptant les tendances sur toutes les régions et par grands secteurs d’activité.

La connaissance approfondie de secteurs d’activités (TMT, industrie, agroalimentaire, services multi techniques, BTP, énergie), conjuguée à une forte proximité territoriale, permet à l’équipe d’accompagner les dirigeants et les actionnaires sur des transactions de 2 à 50 millions d’euros de valorisation.

Enfin, par son appartenance au groupe In Extenso, In Extenso Finance s’appuie sur un réseau d’experts dense et puissant en France mais aussi à l’international.

« Je suis très heureux de poursuivre ce qui a été initié il y a 2 ans au sein du cabinet : renforcer encore notre ancrage dans les régions où nous sommes le plus présents, à savoir l’Île-de-France, la région Auvergne-Rhône-Alpes et le Nord-Ouest afin de capitaliser sur nos trois points forts – la proximité, nos expertises multi-sectorielles et l’excellence de nos équipes – et offrir ainsi un accompagnement sur-mesure et de grande  qualité à nos clients. » déclare Christophe Del Toso, directeur général d’In Extenso Finance.

« Je suis convaincu que cette nouvelle organisation basée sur l’ouverture et la collégialité
combinée à nos synergies croissantes au sein du groupe In Extenso, nous permettront de continuer à nous développer autour d’un ADN commun fort : la culture de l’entrepreneuriat par des opérations de cession-transmission et le financement des entreprises. Nous avons de grandes ambitions pour In Extenso Finance sur un marché qui reste encore très fragmenté avec près de 400 000 entreprises qui seront transmises dans les 10 ans à venir et souhaitons renforcer notre position de leader sur le marché du small cap » déclare Yoann Melloul, directeur général d’In Extenso Finance.

« Je suis très heureux de passer le flambeau à une équipe jeune et talentueuse, que j’ai initiée et structurée pour pleinement contribuer à développer In Extenso Finance depuis de nombreuses années. Après ces 15 ans, j’ai plaisir à les accompagner dans cette nouvelle étape. » précise Marc Sabaté, fondateur d’In Extenso Finance.

Christophe Del Toso est titulaire d’un MBA de l’emlyon et d’un doctorat en microélectronique. Après 15 ans dans l’industrie et les services (Orange, ST Microelectronics, Ericsson, Kalray), où il a occupé divers postes de direction et participé à la création de plusieurs projets intrapreneuriaux, il créée en 2009, le cabinet Sinnoptic, une boutique M&A spécialisée dans la Tech. En 2019, il revend Sinnoptic à In Extenso Finance et devient directeur puis Directeur Associé en 2022, en charge de la Région Auvergne Rhône-Alpes et de la practice IT, Digital & Tech.

Yoann Melloul est diplômé de l’Institut Supérieur du Commerce. Il a d’abord travaillé à la Caisse des Dépôts, puis chez HSBC et à la Banque Palatine. Arrivé en 2016 en tant que partenaire chez In Extenso Finance pour y développer le Pôle Média & Entertainment. Depuis 2017, il est Directeur au sein du groupe, puis nommé en 2022 Directeur Associé, en charge du développement et de l’animation des équipes Régions.

Lille, le 20 novembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné la cession de SCMB à Vincent Vandeputte.

Fondée il y a 35 ans en Picardie, SCMB (Serrurerie, Chaudronnerie, Mécanique Bantigny) avait été reprise en 2011 par Hervé Lesourd et Frédéric Tonneau. Sous leur direction, l’entreprise a connu un essor significatif. En 2015, elle s’installe dans des locaux modernes à Ressons-sur-Matz, près de Compiègne. Depuis, SCMB s’est imposée comme un sous-traitant de référence, offrant un savoir-faire pointu en chaudronnerie, tôlerie fine, serrurerie, découpe laser et thermolaquage.

Réalisant 3M€ de chiffre d’affaires, la société se distingue par un accompagnement global, y compris dans la conception, et opère dans divers secteurs : levage industriel, sécurité des bâtiments, TP, biens d’équipement, médical, horlogerie, mécatronique, médical, énergie, etc.

Forte d’une clientèle fidèle et diversifiée, SCMB travaille avec des grands groupes nationaux et internationaux, ainsi que des PME et ETI de pointe.

Vincent Vandeputte, repreneur de SCMB, est un entrepreneur natif de la région de Compiègne. Diplômé de l’ISA Lille, il cumule 10 années d’expérience, dont 5 en Direction Générale dans les secteurs agricole et industriel. Il a notamment piloté une entreprise innovante spécialisée dans le lavage et la récolte de patates douces.

Grâce à cette reprise, SCMB aborde une nouvelle phase de son développement, portée par l’expertise et la vision stratégique de Vincent Vandeputte.

• Société cible : SCMB (Serrurerie, Chaudronnerie, Mécanique Bantigny)

• Cédants : Hervé Lesourd et Frédéric Tonneau (LT FINANCIERE)
• Conseil M&A / cédants : In Extenso Finance (Julien Ghesquières)
• Conseil Juridique / cédants :  RDB Avocats, Olivier Reynaert, Dana Joseph

• Acquéreur : WDP (Holding de Vincent Vandeputte)
• Expert-Comptable et conseil acquéreur : ECA Expertise, Nadège Guilbert, Stéphane Hachette, Cynthia Loubry, Carl Chojnacki
• Banquiers de l’Opération : BNP, Ismail Hamama, CRCA Brie Picardie, Céline Leroy, BPI Romain Waymel

Angers, le 19 novembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné la cession de la SAS Sud Loire Prévention, spécialisée dans les prestations de vérifications réglementaires, auprès de Damien Philipot.

Fondée en 1988 et implantée à Chemillé-en-Anjou en Maine-et-Loire (49), SAS Sud Loire Prévention intervient dans quatre domaines clés de la prévention :

1. La vérification des installations électriques,
2. La vérification des équipements de travail,
3. Le contrôle des installations électriques par thermographie infrarouge,
4. La vérification des installations de gaz combustible et des systèmes d’alarme incendie

L’entreprise est reconnue pour la qualité de ses prestations, attestée par ses trois certifications majeures : l’accréditation COFRAC (portée disponible sur www.cofrac.fr), les agréments CNPP Q18 et Q19 et l’agrément Vérifications Techniques ERP.

Dirigée jusqu’à présent par Frédéric Pichon, Sud Loire Prévention réalise 1,5 M€ de CA et emploie 15 collaborateurs qui poursuivront leur mission sous la direction de Damien Philipot.

Cette transmission reflète la volonté de Frédéric Pichon d’assurer la pérennité de l’entreprise tout en confiant les rênes à un repreneur partageant la même vision d’indépendance et les mêmes engagements envers ses clients et partenaires.

« Je tiens à remercier mon équipe au complet ainsi que tous nos clients, prescripteurs et fournisseurs, pour leur fidélité pendant ces 18 années de direction, où j’ai pris plaisir à travailler à leurs côtés. Je confie cette belle entreprise, créée il y a 36 ans par mon père Roland, à Damien Philipot. Je suis convaincu qu’il poursuivra sur la lancée avec l’équipe en place. Merci également à tous nos conseils In extenso (expert-comptable, services juridique, social et comptable, ainsi que les filiales Finance et Patrimoine) qui m’ont également accompagné de la meilleure des manières dans cette étape importante de la vie d’un dirigeant. » déclare Frédéric Pichon, Dirigeant de Sud Loire Prévention

« Je suis ravi de prendre les rênes de Sud Loire prévention, riche d’une équipe expérimentée et de continuer à la développer. Nous avons de grands projets pour l’avenir et nous sommes impatients de renforcer notre position sur le marché tout en offrant des services de qualité à nos clients. Nous remercions toutes les parties prenantes pour leur soutien continu et leur confiance durant   cette période de transition » déclare Damien Philipot, Repreneur de Sud Loire Prévention

« Je suis très heureux d’avoir accompagné avec succès Frédéric Pichon dans la transmission de son entreprise. Cette décision importante dans la vie d’un dirigeant nécessite un accompagnement sur mesure. Nous sommes confiants quant au développement et la pérennité de Sud Loire Prévention sous la direction de Damien Philipot » ajoute Clément Pauly, Directeur de Région chez In Extenso Finance

• Société cible : SAS Sud Loire Prévention

• Cédants : Frédéric Pichon & Mathilde Pichon
• Conseil M&A / cédants : In Extenso Finance (Clément Pauly)
• Expert-Comptable cédants : In Extenso Cholet (Gaëtan Dando, Nadia Beneteau)
• Conseil Juridique / cédants :  In Extenso Juridique (Stéphanie Pineau, Pauline Barre)
• Conseil patrimonial cédants : In Extenso Patrimoine (Jérôme Lavaud)

• Acquéreur : Damien Philipot
• Expert-Comptable et conseil acquéreur : Adecia Angers (Guillaume Ferron)
• Conseil Juridique / acquéreur : société d’avocat Angevine

Lille, le 7 novembre 2024

Les équipes d’In Extenso Finance ont accompagné DEVLAEMINCK DISTRIBUTION dans l’acquisition de PIERINES SERVICES DIFFUSION

DEVLAEMINCK DISTRIBUTION, dirigée par Quentin DEVLAEMINCK, est un acteur majeur dans le domaine de la distribution de produits d’entretien, d’hygiène, de matériel de nettoyage et de protection dans la région Nord Pas-de-Calais. L’entreprise s’adresse à une clientèle variée, allant des collectivités (universités, établissements scolaires, mairies, EHPAD, foyers d’hébergement) aux entreprises de propreté. Forte d’une équipe de 16 collaborateurs, elle génère un chiffre d’affaires supérieur à 4 millions d’euros.

Récemment, dans une démarche de croissance continue, DEVLAEMINCK DISTRIBUTION a déménagé dans la zone d’activités Innova’Park à Cysoing. Ce nouveau site comprend un entrepôt moderne de 2.600 m², capable de stocker 2000 palettes et de proposer plus de 4000 références produites.

Fondée il y a plus de 20 ans par Jean-Claude MELIKECHE, PIERINES SERVICES DIFFUSION, opérant sous l’enseigne BEBE CASH, est spécialisée dans la fourniture de produits d’hygiène et d’articles de puériculture destinés aux crèches et aux EHPAD, avec 100 établissements clients. Sa gamme, incluant des couches pour enfants et adultes, ainsi que divers produits et accessoires d’hygiène et de gériatrie, assure une activité récurrente avec un fort potentiel de développement.

L’acquisition de PIERINES SERVICES DIFFUSION s’inscrit dans la stratégie de développement de DEVLAEMINCK DISTRIBUTION, en renforçant son maillage territorial et en offrant à ses 1.500 clients une gamme élargie de produits et services, tels que les équipements de protection individuelle, les vêtements professionnels ou encore la location de matériel. Elle permet également à DEVLAEMINCK DISTRIBUTION de renforcer son offre, d’élargir sa base clientèle et de bénéficier de synergies commerciales significatives. De plus, cette opération s’accompagne de l’obtention d’un contrat de concession exclusif dans le Nord et le Pas-de-Calais avec ONTEX, un leader mondial dans la fabrication de produits d’hygiène, notamment pour bébés, d’hygiène féminine et de protection contre l’incontinence adulte.

• Société cible : PIERINES SERVICES DIFFUSION
• Acquéreurs : DEVLAEMINCK DISTRIBUTION
• Conseil M&A / Acquéreur : In Extenso Finance (Julien Ghesquières)

Villeurbanne, le 10 octobre 2024

Les équipes In Extenso Finance ont conseillé la cession d’e-teach auprès de la société ITycom.

E-teach est une société spécialisée dans l’e-learning située en Suisse romande. Forte de 24 années d’expertise, e-teach est devenue un acteur de référence dans la conception, intégration et hébergement de solutions de formation numérique premium pour les entreprises.

La société a d’abord connu le succès avec le développement de son propre LMS, Challenge Monitor, une plateforme de gestion de formation en ligne conçue pour offrir une expérience d’apprentissage particulièrement engageante. Par la suite, E-teach a franchi une nouvelle étape en s’associant avec Totara Learning, une déclinaison du célèbre LMS Moodle, permettant de diffuser des formations en ligne à grande échelle.

Grâce à ses équipes hautement qualifiées, E-teach dessert une clientèle prestigieuse et fidèle, notamment les plus grandes banques et manufactures horlogères de Suisse.

L’acquéreur, ITycom, est une société spécialisée dans le Digital Learning, basée à Paris, Lyon, Genève et Zurich. Forte de plus de 15 ans d’expérience, ITycom accompagne les entreprises de divers secteurs dans la digitalisation de leurs dispositifs de formation, d’information, et de communication.

Avec plus de 400 clients et une équipe de 30 collaborateurs, ITycom offre des solutions innovantes intégrant interactivité, storytelling, et gamification pour stimuler l’engagement des apprenants. Leur offre combine divers formats, tels que l’e-learning, le microlearning, les applications mobiles, les solutions gamifiées et serious games, les simulations 3D et vidéos interactives, ainsi que la formation hybride, les outils numériques, et les technologies de réalité virtuelle et augmentée.

Les deux entreprises visent à renforcer leurs compétences respectives et à exploiter les synergies techniques et commerciales pour offrir des solutions de formation numérique toujours plus innovantes et adaptées aux besoins croissants du marché du e-learning.

• Société cible : E-Teach (Sven Ringger)
• Conseil M&A / Cédant : In Extenso Finance (Alain Wolff et Simon Bordet)
• Accquéreurs : ITycom (Yann Teyssier)